Les 9 meilleurs stocks de services publics à acheter maintenant (2023)

AES

• Valeur marchande:17,7 milliards de dollars
• Rendement du dividende :2,4 %

Stock de services publics diversifiéAES(AES, 26,52 $) est basé en Virginie, mais peut être familier aux gens du Midwest grâce à ses opérations AES Ohio et AES Indiana. Ce stock de services publics est encore plus diversifié géographiquement que cela, avec des opérations mondiales qui couvrent l'Amérique du Sud et centrale, les Caraïbes, l'Europe et l'Asie. Au total, elle exploite un portefeuille de production d'électricité de près de 32 000 mégawatts, soit suffisamment d'énergie pour alimenter jusqu'à 28 millions de foyers.

Et AES connaît une croissance agressive en plus de ces opérations actuelles. Il y a quelques mois à peine, l'entreprisea annoncé un partenariatavec Air Products et Chemicals (APD) pour construire, posséder et exploiter une installation de production d'hydrogène de 4 milliards de dollars au Texas. Avec des plans pour commencer ses opérations d'ici 2027, l'usine « répondra à une demande croissante de carburants à intensité zéro carbone pour le marché de la mobilité ainsi que d'autres marchés industriels ». L'usine desservira des entreprises tierces, mais, plus important encore, alimentera littéralement la décision d'AES Corporation de devenir neutre en carbone en tant que fournisseur d'électricité.

AES est également l'un desmeilleures actions à dividendes. La société a augmenté son dividende pendant 10 années consécutives, passant de seulement 4 cents par action en 2012 à 66 cents par action en 2023. Et en plus de ce paiement, les actions ont augmenté d'environ 20 % au cours des 12 derniers mois, montrant la potentiel de croissance de l'un des meilleurs titres de services publics de Wall Street, même dans un environnement de marché difficile.

Brookfield Renewable Partners

• Valeur marchande:18,2 milliards de dollars
• Rendement du dividende :4,5 %

Brookfield Renewable Partners(BEP, 28,57 $) possède un portefeuille d'installations de production d'énergie renouvelable dans le monde entier couvrant l'hydroélectricité, l'éolien et le solaire. C'est aussi une organisation mondiale, avec des opérations en Amérique du Nord, en Colombie, au Brésil, en Europe, en Inde et en Chine.

Il est important de comprendre que Brookfield n'est pas un fournisseur de services publics traditionnel comme votre compagnie d'électricité locale. Au lieu de cela, elle produit de l'électricité, mais vend ensuite la majeure partie de l'électricité qu'elle produit dans le cadre d'accords à long terme avec des services publics tiers ou transmet l'électricité directement à de grandes entreprises acheteuses. Ces accords pluriannuels avec des clients bien nantis contribuent à fournir à Brookfield des flux de trésorerie très stables et, par conséquent, de généreux dividendes.

De plus, sa stabilité d'énergie propre et sa production d'énergie de transition comme l'énergie nucléaire en font une source incontournable pour les entreprises clientes qui cherchent à passer au vert. Cela est également utile pour d'autres entreprises de services publics qui trouvent moins cher à court terme d'acheter auprès de BEP plutôt que de construire leurs propres parcs éoliens ou solaires.

Un mot d'avertissement : Brookfield est structurée comme une société de personnes, ce qui signifie que les actionnaires sont en fait imposés sur les bénéfices qui leur sont transmis via les distributions. Le rendement est plutôt bon au BEP, mais juste préparé pour un K-1 plus compliquéformulaire d'impôtet un taux d'imposition potentiellement plus élevé.

Edison consolidé

• Valeur marchande:33,8 milliards de dollars
• Rendement du dividende :3,4 %

Si vous recherchez les meilleures actions de services publics avec un riche historique de dividendes, ne cherchez pas plus loin queEdison consolidé(DE, 95,16 $). Il s'agit d'une action à dividendes qui bénéficie d'un historique de paiement enviable qui remonte aux premiers jours des marchés boursiers aux États-Unis, lorsqu'elle a été fondée en 1823 sous le nom de New York Gas Light Company.

Ce ne sont pas seulement de vieilles nouvelles non plus. En janvier, ConEd a enregistré sa 49e augmentation annuelle consécutive pour les actionnaires - la plus longue période d'augmentations annuelles consécutives des dividendes de tous les services publics de l'indice S&P 500.

Quant à l'activité qui alimente ce flux de revenus, Consolidated Edison offre des services électriques à environ 3,5 millions de clients à New York et dans la région environnante, ainsi qu'un service de gaz naturel à environ 1,1 million de clients supplémentaires dans la région.

La région métropolitaine de New York est toujours en très forte demande et, comme de nombreuses mégapoles dans le monde, possède une économie résiliente qui est sûre de survivre aux hauts et aux bas à court terme de l'économie nationale. Cela signifiera probablement de nombreuses années supplémentaires de dividendes et de croissance des dividendes pour l'un des meilleurs titres de services publics de la rue.

Énergie des constellations

• Valeur marchande:27,9 milliards de dollars
• Rendement du dividende :0,7 %

D'une part,Énergie des constellations(CEG, 85,33 $) a l'un des rendements en dividendes les plus maigres de toutes les actions de services publics de cette liste. Mais d'un autre côté, les actions ont généré un rendement de 60 % au cours des 12 derniers mois, ce qui est la preuve que CEG a quelque chose à offrir.

CEG a été coté séparément en 2022, après un spin-off du géant des services publics Exelon (EXC). C'est un véritable parc de services publics, produisant et vendant de l'électricité. Il dispose d'une capacité de 32 400 mégawatts composée d'actifs nucléaires, éoliens, solaires, gaziers et hydroélectriques.

Il est toujours difficile de déterminer si un "nouveau" stock de services publics comme celui-ci est un investissement valable. Mais CEG est devenue une entreprise autonome à un moment formidable, avec une demande et des prix en hausse, ainsi qu'une indépendance financière et des opérations rationalisées suite à sa scission d'Exelon.

Le temps nous dira si CEG a de la résistance, mais sur la base des performances, jusqu'à présent, ce grand utilitaire vaut certainement le détour.

Énergie du Dominion

• Valeur marchande:51,7 milliards de dollars
• Rendement du dividende :4,2 %

Énergie du Dominion(D, 62,00 $) est la plus importante des actions de services publics de cette liste et l'un des cinq plus grands fournisseurs d'électricité cotés sur les marchés américains. La société est une centrale électrique du secteur, avec un portefeuille d'actifs qui comprend environ 30 gigawatts de capacité de production d'électricité, principalement en Virginie et en Caroline du Nord.

De nombreux investisseurs sont attirés par les grands stocks de services publics car ils fonctionnent à peu près comme des monopoles légaux dans les régions qu'ils desservent. Cela signifie une entreprise très fiable avec un modèle de revenus stable. Et lorsque vous avez l'échelle et le bilan de Dominion en plus de cela, cela en fait un modèle commercial presque à toute épreuve.

De plus, les poches profondes de cette société sont renforcées par une récente restructuration en 2020 pour vendre la quasi-totalité de ses activités de transport et de stockage de gaz et se concentrer sur le secteur de l'électricité.

Il est déjà en train de redéployer ce capital pour s'adapter aux préoccupations de durabilité à long terme dans le secteur des services publics. Par exemple, Dominion s'est joint auCoalition Hub Hydrogène du Sud-Est. De plus, D fait partie des 33 organisations qui ont été invitées à demander une partie des 8 milliards de dollars de subventions fédérales de contrepartie pour établir des centres régionaux d'hydrogène à l'échelle nationale.

Ce stock de services publics n'est plus ce qu'il était au cours des années passées après s'être taillé environ 10 milliards de dollars de son activité. Mais pour les investisseurs qui aiment la direction que prend le titre, cela pourrait être le moment idéal pour parier sur ce leader du secteur.

Fluence Énergie

• Valeur marchande:3,9 milliards de dollars
• Rendement du dividende :N / A

Si vous recherchez un stock de services publics à faible risque et axé sur le revenu, alorsFluence Énergie(FLNC, 22,58 $) n'est pas exactement le bon choix. Mais si vous recherchez un investissement dans l'avenir des énergies renouvelables et un réseau énergétique intelligent, considérez cette entreprise axée sur la croissance comme un moyen unique de jouer dans le secteur des services publics.

FLNC propose des produits et services de stockage d'énergie, ainsi que des outils numériques compatibles avec l'IA pour améliorer l'efficacité et la distribution du réseau. Ses offres comprennent la technologie Gridstack qui fournit des produits de stockage d'énergie à l'échelle du réseau, Sunstack - qui contrôle l'optimisation de la capture solaire et de la livraison de l'énergie solaire - et les solutions Edgestack pour équilibrer le profil de charge énergétique d'une installation.

Bien qu'étant une société indépendante, Fluence est née du travail du géant allemand de l'automatisation industrielle Siemens (SIEGIE) et le géant des services publics AES (AES) - le premier nom figurant sur cette liste des meilleurs stocks de services publics. Ce type de relation étroite avec l'industrie et les utilisateurs finaux devrait rassurer les investisseurs sur le fait qu'il ne s'agit pas d'un scénario « construisez-le et ils viendront » et que le FLNC sait ce que veulent ses clients.

De plus, il va sans dire que les énergies alternatives et le stockage « smart grid » associé sont incontournables dans les années à venir. Cela s'explique à la fois par les risques à long terme du changement climatique et par les perturbations à court terme des marchés traditionnels des combustibles fossiles en raison des défis géopolitiques avec la Russie.

Vous n'obtiendrez pas de dividende, car Fluence fonctionne actuellement près de l'équilibre et continue d'investir massivement dans ses plans pour l'avenir. Mais vu qu'il n'y a pas une tonne deactions de croissancedans le secteur des services publics, celui-ci se démarque certainement comme l'un des noms les plus dynamiques de l'espace.

Nouvelle énergie de forteresse

• Valeur marchande:8,6 milliards de dollars
• Rendement du dividende :8,4 %

Compagnie d'électricité à gaz intégréeNouvelle énergie de forteresse(ENF, 41,05 $) est un stock de services publics unique en ce sens qu'il opère dans deux segments distincts : une entreprise d'infrastructures énergétiques et une branche d'expédition et de logistique. Son segment terminaux et infrastructures s'occupe de l'approvisionnement en gaz naturel, de la liquéfaction et de la production d'électricité au gaz naturel. Son segment de navires, en revanche, propose des services de stockage flottant et de regazéification à des clients tiers.

En d'autres termes, NFE utilise son savoir-faire non seulement pour exploiter sa propre infrastructure énergétique, mais également pour fournir un soutien logistique à d'autres acteurs de l'industrie du gaz naturel.

Cette structure opérationnelle unique a permis à NFE de profiter largement des récentes perturbations et des pics de demande sur les marchés mondiaux du gaz naturel, entraînés par l'exclusion des combustibles fossiles russes dans diverses juridictions du monde. Preuve de la nature mondiale de New Fortress, elle dispose d'une installation de regazéification et d'installations de stockage de GNL marin en Jamaïque, à Porto Rico, au Brésil et au Mexique.

L'action NFE a augmenté de plus de 80 % au cours des 12 derniers mois. Et grâce aux dividendes exceptionnels de l'année dernière, la société a un rendement environ cinq fois supérieur à celui du S&P 500.

UN Gaz

• Valeur marchande:4,5 milliards de dollars
• Rendement du dividende :3,2 %

UN Gaz(OGS, 83,90 $) est une entreprise réglementée de distribution de gaz naturel. C'est la société mère derrière Oklahoma Natural Gas, Kansas Gas Service et Texas Gas Service. Ces entités fournissent des services de distribution de gaz naturel qui couvrent 2,2 millions de clients dans trois États, sur environ 41 600 milles de conduites de distribution et 2 400 milles de pipelines de transmission.

Fondée il y a plus d'un siècle à Tulsa, ONE Gas est un excellent exemple du type d'activité lente et stable que les investisseurs recherchent dans le secteur des services publics. Il a peu de concurrence régionale et une forte demande de base provenant de la fourniture de carburant aux entreprises et aux consommateurs.

OGS vient de faire passer son dividende trimestriel par action à 65 cents contre 62 cents. Cela fait des distributions plus du double des 30 cents par action qu'il payait à la fin de 2015. Cette croissance des dividendes à long terme est une autre caractéristique des meilleures actions de services publics à acheter.

Les actions ont augmenté d'environ 8 % au cours de la dernière année environ, ce qui est un bon édulcorant en plus du dividende fiable.

Queue de loutre

• Valeur marchande:2,8 milliards de dollars
• Rendement du dividende :2,5 %

Queue de loutre(OTTR, 66,14 $) est l'un des plus petits stocks de services publics de cette liste. La société a une activité de production d'électricité relativement modeste qui dessert quelque 135 000 connexions chez des clients résidentiels, commerciaux et industriels de la région du Minnesota.

Fait intéressant, cependant, OTTR a également un segment manufacturier modeste engagé dans l'usinage, l'emboutissage de pièces métalliques et la production de contenants en plastique, entre autres services. L'ensemble de la société a enregistré des revenus d'environ 1,2 million de dollars l'année dernière, la branche de services publics d'électricité de la société représentant environ 40 % de ce chiffre.

Il n'est certes pas intuitif de trouver une entreprise industrielle mélangée à un service public régional, mais ce modèle hybride a très bien servi les actionnaires. L'action OTTR est restée stable au cours des 12 derniers mois, même si le reste de Wall Street a été assez volatil. En plus de cela, leactions à petite capitalisationverse un dividende nettement supérieur à celui que vous trouverez dans le S&P 500 – et supérieur à certains des autres choix de cette liste des meilleures actions de services publics également.